INVESTIMENTOS

O QUE É?

O Tesouro Direto é um programa do Tesouro Nacional, criado em parceria com a B3, Bolsa de Valores do Brasil, para pessoas físicas investirem em títulos públicos.

Ao investir, você aplica recursos junto ao Governo e recebe o valor corrigido mais juros após o prazo determinado. Todo recurso captado é destinado a investimentos prioritários em saúde, educação, infraestrutura, entre outros, no país.

COMO FUNCIONA O TESOURO DIRETO?

Os títulos do Tesouro Direto representam uma dívida do Tesouro Nacional diretamente com o investidor. Como a garantia de pagamento é do próprio Governo, é um dos investimentos mais seguro do mercado.

Além da segurança, é um dos produtos mais acessíveis. Com apenas R$ 30, já é possível aplicar em títulos públicos.

Mais uma vantagem ao investir. O Tesouro Nacional recompra regularmente títulos públicos diariamente, possibilitando liquidez diária para os investidores que desejam resgatar os investimentos.

O investidor, no entanto, deve prestar atenção aos valores. A recompra é feita a preços de mercado, por isso, o valor pode ser superior ou inferior ao acordado inicialmente.

Ao manter o título público até o vencimento, o investidor garante o direito a rentabilidade contratada.

O QUE É?

O CDB (Certificado de Depósito Bancário) é um título de Renda Fixa emitido por instituições financeiras para captar recursos.

A emissão pode ser feita pelo próprio Safra, unindo rentabilidade com a segurança de um grupo com mais de 175 anos de história, ou por outros bancos de diferentes portes, sempre com a nossa criteriosa análise de crédito.

No Safra, estruturamos CDBs customizados para aliar o cenário econômico com seus objetivos de vida. Ou seja, você tem à disposição especialistas com amplo conhecimento do mercado, preparados para te auxiliar a desenvolver seu patrimônio no longo prazo.

COMO FUNCIONA O CDB?

Os títulos de CDB têm duas principais características: prazo e indexador. Os prazos variam de acordo com cada título e podem ter liquidez diária ou apenas no vencimento. Porém, o investidor pode vender antecipadamente os títulos no mercado secundário com o preço de venda variando de acordo com as condições do mercado no momento.

No caso dos indexadores, o mais comum nesta modalidade é o CDI (Certificado de Depósito Interbancário).

Outra vantagem do CDB é a cobertura do FGC (Fundo Garantidor de Crédito)*, o que traz mais segurança para você realizar as suas aplicações².

O Safra tem um portfólio variado e profissionais prontos para te apresentar opções de títulos de CDBs. Aqui, avaliamos seu perfil e indicamos as aplicações que se encaixam nos seus objetivos de vida.

O QUE SÃO LCIs E LCAs?

As LCIs (Letras de Crédito Imobiliário) e LCAs (Letras de Crédito do Agronegócio) são títulos de Renda Fixa emitidos por instituições financeiras para estimular os setores imobiliário e do agronegócio.

No Safra, você investe em LCIs e LCAs de emissões próprias, unindo rentabilidade e segurança de um grupo com mais de 175 anos de história. Além de toda expertise em valorizar patrimônios, o Safra é uma das poucas instituições a emitir títulos dessas modalidades com pagamento de juros mensais. Ou seja, você pode contar com uma remuneração mensalmente sem precisar resgatar o seu investimento.

É possível também investir em títulos de outras instituições e que contam com um rigoroso processo de análise de risco antes serem oferecidos aos investidores.

COMO A LCI E A LCA FUNCIONAM?

Os investimentos em LCI e LCA, assim como outros produtos de Renda Fixa, possuem prazo e indexador. Ambos são estabelecidos no momento da aplicação e,normalmente, estão atrelados ao CDI (Certificado de Depósito Interbancário) ou ao IPCA (Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo).

Como o vencimento é definido no momento da aplicação, qualquer resgate fora das condições contratadas ou venda antecipada no mercado secundário, o título pode sofrer variações nas taxas com as condições do mercado.

Além de contar com títulos de diferentes prazos e indexadores, os investimentos em LCI e LCA são isentos de Imposto de Renda e possuem cobertura do FGC* (Fundo Garantidor de Crédito).

O QUE É LETRA FINANCEIRA (LF)?

As LFs (Letras Financeiras) são títulos de Renda Fixa emitidos por instituições financeiras para captarem recursos a longo prazo. Os produtos podem ser emitidos pelo próprio Safra, aliando rentabilidade e um grupo sólido que conquista resultados há gerações, ou por outros bancos de diferentes portes.

Todos os produtos de outras instituições distribuídos pelo Safra contam com uma criteriosa análise de risco feita por nossos especialistas com amplo conhecimento do mercado de crédito.

Assim como outros produtos de Renda Fixa, as LFs possuem duas principais características que todos os investidores devem analisar antes de investir: prazo e indexador. Normalmente, os ativos são atrelados ao CDI (Certificado de Depósito Interbancário), ao IPCA (Índice Nacional de Preços ao Consumidor Amplo) ou em modalidades pré-fixadas.

COMO FUNCIONAM AS LFS?

Prazo das LFs
Em relação ao prazo, as LFs têm vencimento mínimo de dois anos e não possuem liquidez antes desse período, porém é possível vender os títulos antecipadamente no mercado secundário. Vale mencionar que nesse caso, o investidor estará sujeito as condições do mercado, podendo perder algum rendimento do período.
Como são títulos com duração de mais de dois anos, são consideradas investimentos de longo prazo e possuem a menor alíquota de Imposto de Renda, 15%.
Por serem investimentos de longo prazo, nos quais não existe a possibilidade de resgate antecipado, as Letras Financeiras costumam ter uma rentabilidade mais atrativa do que outros produtos de Renda Fixa.

Investimento mínimo da Letra Financeira (LF)
Além de prazo e indexador, essa modalidade possui uma característica que a diferencia de outros produtos de Renda Fixa: o valor para investir. Todas as Letras Financeiras (LF) possuem investimento mínimo de R$ 50 mil e seguem as seguintes regras:
• R$ 150 mil de investimento mínimo, se não tiver cláusula de subordinação.
• R$ 300 mil de investimento mínimo, se tiver cláusula de subordinação.
Quando a Letra Financeira é subordinada, você terá o seu direito de crédito condicionado ao pagamento de outras dívidas da instituição emissora, em caso de falência ou inadimplência.
Outra característica importante é que esta modalidade não conta com a cobertura do FGC* (Fundo Garantidor de Crédito).
Portanto, para dar segurança aos investidores, o Safra conta com uma equipe de especialistas para analisar os emissores e cada produto antes de ser ofertado aos nossos clientes. Nossa grade de investimentos é diversificada e composta por produtos que aliam segurança e rentabilidade.

O QUE É CRI E CRA?

Os CRIs (Certificado de Recebíveis Imobiliários) e CRAs (Certificado de Recebíveis do Agronegócio) são títulos de Renda Fixa lastreados em créditos imobiliários e do agronegócio, emitidos exclusivamente por companhias securitizadoras.

Quem emite CRI e CRA?

Diferentemente das LCIs e LCAs, produtos de Renda Fixa que também estimulam os setores, mas são emitidas por instituições financeiras, os CRIs e CRAs são emitidos por companhias securitizadoras. Elas não representam o risco de crédito da operação, são apenas um instrumento para viabilizar a estrutura.

Todos os CRIs e CRAs possuem um componente de risco de crédito da empresa atribuído a remuneração do papel. Por isso, é de extrema importância contar com uma instituição financeira como o Safra, que possui um criterioso processo de análise antes de distribuir esses papéis.

COMO FUNCIONAM OS CRIS E OS CRAS?

Ao decidir pela aplicação nestes papéis, o investidor deve considerar alguns fatores importantes:

Variedade de títulos
Existem muitas opções de prazos, emissores, fluxos de pagamento e indexadores nestas emissões. É necessário levar em consideração o perfil do investidor, objetivo de investimento e horizonte de tempo disponível.

Liquidez
O mercado secundário destes papéis vem se desenvolvendo nos últimos anos e existem alternativas para o investidor sair da operação antes do vencimento.

Tributação dos CRI e CRA
Essas emissões são isentas de Imposto de Renda para o investidor pessoa física.

Risco de Crédito
Em geral, os CRIs e CRAs possuem notas de Rating para classificar cada emissão. É importante levar este critério em consideração pois, esses produtos não possuem a cobertura do FGC (Fundo Garantidor de Crédito)*.

Quanto pior a análise de crédito, maior tende a ser a taxa de remuneração do papel.

O QUE SÃO DEBENTURES?

As Debêntures são títulos de dívida emitidos por empresas para captar recursos com pessoas físicas ou investidores institucionais.

Na prática, você empresta dinheiro a uma empresa, que após o prazo determinado, irá devolver o montante mais juros. Como os títulos representam uma parcela da dívida da companhia, os investidores se tornam credores das empresas que investiram.

Tipos de Debêntures

Existem dois tipos de Debêntures: comuns e incentivadas. A diferença entre elas é que o recursos captado via Debênture Incentivada, ou Debênture de Infraestrutura, é utilizado pela empresa para financiar projetos de infraestrutura no Brasil, e por isso contam com a isenção de imposto de renda. Enquanto as Debêntures comuns podem financiar todo tipo de projetos e setores, além de ser uma ferramenta utilizada para reestruturação de dívidas da empresa.

Ao emitir uma Debênture, a empresa substitui um empréstimo no banco por uma captação no mercado, consegue gerenciar melhor seu passivo e pulverizar os credores.

COMO FUNCIONAM AS DEBÊNTURES?

Ao decidir pela aplicação nestes papéis, o investidor deve considerar alguns fatores importantes:

Variedade de títulos
Existem muitas opções de prazos, emissores, fluxos de pagamento e indexadores nas emissões de Debênture. É necessário levar em consideração o perfil do investidor, objetivo de investimento e horizonte de tempo disponível.

Liquidez
O mercado secundário de Debênture vem se desenvolvendo nos últimos anos e existem alternativas para o investidor sair da operação antes do vencimento.

Risco de Crédito
O maior risco ao investir em uma Debênture é o risco de crédito, ou seja, a possibilidade da empresa não ter recursos suficientes para honrar os papéis no vencimento. É importante levar este critério em consideração pois esses produtos não possuem a cobertura do FGC (Fundo Garantidor de Crédito)*.

O Safra possui um rigoroso processo de análise de crédito antes de oferecer e distribuir os produtos aos clientes, além de 175 anos de experiência para gerir esses riscos corporativos.

Em geral, as Debêntures possuem notas de Rating* para classificar cada emissão. Quanto pior a análise de crédito, maior tende a ser a taxa de remuneração do papel.

*Rating é um critério de crédito que avalia a qualidade da emissão e o risco de cada emissor.

O QUE SÃO AÇÕES?

No mercado de Renda Variável, o investidor tem inúmeras opções de produtos. A principal e mais conhecida é o investimento em Ações.

Ações são um ativo que representa a menor parcela de uma empresa de capital aberto. Ou seja, ao investir em ações, você compra um percentual e se torna acionista da companhia. Quanto mais ações adquirir, maior será a participação do investidor na empresa.

Todas as negociações desses ativos acontecem na B3, a Bolsa de Valores do Brasil. Na prática, a Bolsa funciona como um mercado. Porém, ao invés de mercadorias, são negociadas ações.

Para garantir a segurança e o funcionamento do mercado acionário, a B3 atua em parceria com a CVM (Comissão de Valores Mobiliários) e ambas são responsáveis por regular e fiscalizar os investimentos em ações.

COMO INVESTIR EM AÇÕES?

Para serem negociadas em Bolsa, as empresas precisam realizar um IPO (Oferta Pública Inicial). Essa é uma operação para a companhia abrir seu capital e vender parte da empresa aos investidores em forma de ações.

Além de comprar uma ação diretamente no mercado primário, ou seja, diretamente da empresa após um IPO, é possível investir em ações no mercado secundário, comprando de outros investidores.

Dentro do mercado acionário na B3, as empresas são classificadas por índices. O principal deles é o Ibovespa. Ele é formado pelas empresas com maior liquidez e volume financeiro negociado no mercado.

Na prática, o Ibovespa funciona como um “termômetro” do mercado, mostrando o desempenho médio dos papéis.

Diferentemente do mercado de Renda Fixa, onde os investidores possuem mais segurança e previsibilidade ao investir, o mercado de Renda Variável é mais arriscado, ao mesmo tempo em que oferece mais possibilidade de ganho ao investidor.

O QUE SÃO OPÇÕES?

As Opções são tipos de derivativos que dão o direito, mas não a obrigação, ao investidor de comprar ou vender um ativo em uma determinada data e preço. Nesse mercado, é possível investir em contratos de ações, moedas e índices. São produtos para investidores que possuem mais apetite a risco, já que é possível perder todo o dinheiro investido nessas operações.

A modalidade permite que os investidores façam estratégias de proteção de seus investimentos para possíveis oscilações do mercado. Além disso, há a possibilidade de ganhos no curto prazo.

Todas as operações são negociadas na B3 e nós auxiliamos o investidor, por meio da Safra Corretora, a identificar operações que criem um cenário mais seguro e previsível no mercado de Renda Variável.

COMO FUNCIONAM AS OPÇÕES?

No mercado de Opções, há dois tipos de operações possíveis: Opções de Compra (Call) e Opções de Venda (Put). Nas operações de Call, os investidores esperam que o ativo se valorize e, assim, obtenha algum lucro, enquanto nas operações de Put os investidores acreditam na desvalorização do ativo.

Vale mencionar que, caso o titular da opção opte por não exercê-la, todo o valor investido é perdido em favor do vendedor.

Uma das principais operações que os investidores fazem para proteger seus investimentos de oscilações do mercado é o Lançamento Coberto de Opções. Essa é uma estratégia na qual o investidor compra uma ação e, ao mesmo tempo, assume o compromisso de vendê-la em uma data futura a um preço determinado.

Essa estrutura protege contra oscilações negativas até determinado limite e traz um cenário mais previsível para as operações dos investidores.

O QUE É COE?

O COE (Certificado de Operações Estruturadas) é um investimento que combina a segurança da Renda Fixa com as possibilidades de ganhos da Renda Variável. São produtos emitidos por bancos e é uma modalidade de investimento que une elementos de Renda Fixa, Renda Variável e derivativos.

O Safra é uma das maiores instituições financeiras em emissão de produtos estruturados no país e conta com uma carteira de mais de R$ 3 bilhões, representando 17% do mercado brasileiro.

As estruturas dos nossos COEs são montadas com a estratégia usada nos investimentos do próprio Safra, fazendo parte da visão de futuro que o grupo tem dentro do mercado financeiro.

Ou seja, tudo que é pensado para nós, também é pensado para nossos clientes. Acreditamos nos produtos que desenvolvemos como em títulos de Renda Fixa, COEs, fundos de investimentos, tesouraria e carteiras administradas, tratando você como prioridade.

COMO FUNCIONA O COE?

Ao investir em COE, o investidor acessa diferentes estratégias inovadoras e sofisticadas de investimentos com ativos como Câmbio, Juros, Inflação, Commodities, Índices, ações nacionais e internacionais. Todas as operações permitem o investidor conhecer antecipadamente todas as possibilidades de ganho de cada produto.

Cada COE tem regras específicas como prazo de vencimento, liquidez, rentabilidade e aplicação mínima, além dos riscos envolvidos. Toda operação possui um DIE (Documento de Informações Essenciais), onde você encontra todas as regras do COE como data de vencimento, valor inicial e os cenários de ganho e perda da operação.

O QUE SÃO FUNDOS IMOBILIÁRIOS (FIIS)?

Os FIIs (Fundos de Investimentos Imobiliários) são fundos que investem no setor imobiliário. Na prática, os recursos captados pelos fundos são investidos em imóveis ou em papéis de Renda Fixa, como as LCIs (Letras de Crédito Imobiliário) e os CRIs (Certificado de Recebíveis Imobiliários), que financiam o setor.

Os Fundos Imobiliários se assemelham aos Fundos de Investimento tradicionais, onde todo o recurso captado é administrado por um gestor. É responsabilidade dele e de sua equipe de especialistas analisar o mercado e buscar as melhores opções de investimentos.

Outra semelhança entre os produtos é a divisão do fundo em cotas. Ou seja, ao investir em Fundos Imobiliários você adquire uma parcela do fundo e possui mesmo direito e rendimento dos outros cotistas.

COMO FUNCIONAM OS FUNDOS IMOBIILIÁRIOS?

Ao contrário dos Fundos de Investimento, os Fundos Imobiliários são negociados em Bolsa. Portanto, a maneira de aplicar nesses produtos é similar à compra e venda de ações. No mercado, há duas possibilidades para se investir nesses produtos. Confira:

• Oferta primária: as cotas do fundo são emitidas e disponibilizadas ao mercado pela primeira vez;
• Mercado secundário: cotas negociadas na Bolsa de Valores por outros investidores que desejam vender os ativos.

Todas as negociações são feitas pelo Home Broker da Safra Corretora.

Ao aplicar nesses títulos, o investidor pode lucrar pela valorização das cotas, vendendo seus ativos por um preço superior ao que foi comprado, ou pela distribuição dos lucros aos cotistas.

Todos os Fundos de Investimento Imobiliários são obrigados a distribuir pelo menos 95% dos rendimentos aos investidores. Vale mencionar que normalmente as gestoras fazem essa distribuição mensalmente.

O QUE SÃO FUNDOS DE INVESTIMENTO?

Os Fundos de Investimentos são produtos em que investidor permite que uma equipe de gestão invista seu recurso em diversos produtos do mercado, como títulos de Renda Fixa, Renda Variável e moedas. A administração e gestão é feita pela Asset Management do Safra ou por outras gestoras de recursos.

Existem fundos de Renda Fixa, de Ações, cambiais e multimercado. A variedade nos tipos de fundos possibilita ao investidor ter uma carteira diversificada, com ativos selecionados após análise criteriosa da nossa equipe de gestão.

Para escolher um fundo que atenda às suas necessidades, conte com orientações dos nossos especialistas. Temos um portfólio completo de fundos para compor sua carteira de investimentos.

Nossa performance é destacada pela Fitch Ratings, com gestão “excelente” dada pela empresa. A credibilidade do grupo faz com que mais de R$ 95 bilhões estejam sob nossa gestão em fundos de investimentos e carteiras administradas.

COMO FUNCIONA UM FUNDO DE INVESTIMENTO?

Um Fundo de Investimento tem uma equipe de gestores que avalia cada cenário do mercado, definindo a estratégia da carteira de acordo com os objetivos dos investidores e metas do fundo. Portanto, cabe aos gestores definir as compras e vendas dos ativos que compõem o fundo.

A administração, venda de cotas e custódia do fundo são feitas por nós, que cuidamos da estratégia diariamente, nos responsabilizando também pela criação das regras do fundo e divulgação de resultados aos investidores.

Como custodiante, somos responsáveis pelos dados e envio de informações do fundo aos seus cotistas, respondendo pela liquidação, registro e exercício das obrigações e dos direitos de cada ativo em que um fundo investe.

O investidor não compra diretamente os ativos que compõem a carteira do fundo de investimento, mas sim as cotas do fundo.

Apenas nossos clientes têm acesso aos Fundos de Investimentos do Safra. Cada fundo apresenta um objetivo distinto, sendo indicado para um perfil de investidor específico. Por isso, converse com um de nossos especialistas para saber qual o melhor fundo disponível para seus objetivos.

ACESSE A LISTA DE FUNDOS DE INVESTIMENTOS DISPONIVEIS NA PLATAFORMA PREMIUM DO SAFRA INVESTE CLICANDO AQUI (https://www.safra.com.br/safra-asset/lista-de-fundos-de-investimento.htm)

O QUE É PREVIDÊNCIA PRIVADA?

A Previdência Privada é um investimento para pessoas que buscam produtos com estratégias de longo prazo e que desejam fazer um planejamento sucessório.

Uma das grandes vantagens para os investidores que desejam fazer esse planejamento é a indicação de beneficiários. Ou seja, é um produto atrelado a facilidades sucessórias.

Além dessas vantagens, os produtos de Previdência Privada podem ser complementar à renda e dar mais solidez ao patrimônio depois da aposentadoria. É indicada também para quem tem objetivos futuros, como comprar um imóvel ou pagar a universidade dos filhos.

Os planos de investimento previdenciário têm duas etapas: a acumulação e o resgate. Na primeira, o investidor acumula o capital aplicado. Na segunda, passa a receber o que foi investido mais os rendimentos da aplicação.

COMO FUNCIONA A PREVIDÊNCIA PRIVADA?

Entre as características principais de previdência privada está a flexibilidade nos valores e períodos na fase de acumulação. Isso faz com que cada investidor consiga fazer aplicações alinhadas com os seus objetivos a longo prazo.

Os Planos de Previdência Safra são altamente reconhecidos pelo mercado, já que levam em consideração as necessidades de cada cliente, montando uma carteira de produtos de Renda Fixa e Variável que equilibram rentabilidade com segurança.

Os Planos de Previdência Privada podem ainda atingir as menores alíquotas de Imposto de Renda, chegando a 10% após 10 anos de investimento. Tudo vai depender da tabela de tributação de Imposto de Renda que o investidor escolher, orientado sempre pela visão dos nossos especialistas no cenário econômico.

Aqui no Safra, você tem acesso aos fundos de investimento de previdência ideais para o seu perfil, além de receber todo o suporte necessário na escolha do seu plano de previdência.